פעילות בכנסת ובממשלה

מכהן ממאי 1996 כחבר כנסת מטעם מפלגת ישראל בעלייה, שהיה אחד ממקימיה.
בשנים 1996-1999 כיהן כשר לקליטת עלייה בממשלת נתניהו.
במרץ 2001, עם כינון ממשלת שרון, קיבל את תפקיד סגן שר הקליטה. בנוסף, אדלשטיין מכהן כממלא מקום חבר בוועדת חוקה, חוק ומשפט.